财联社7月29日讯(记者 刘超凤)大资管业务持续升温,机构忙着申请公募基金牌照、基金销售牌照。
近日,招商证券旗下全资子公司招商资管正式获批公募基金业务资格,成为年内首家获批的券商。截至目前,全市场获得公募基金业务牌照的券商或券商资管扩容至13家。
同天,国泰君安期货也提交关于申请公募基金销售业务资质的材料。据财联社记者了解,国泰君安期货一直在申请公募基金销售资格,但还没有获批。虽然期货公司鲜少在基金保有规模百强榜亮相,但截至目前,业内已有29家期货公司获批了基金销售业务资格。
在个人养老金新规和公募基金费率改革的背景下,大资管行业原有生态亟待改变,倒逼财富管理机构从卖方代销向买方投顾转型,基金投顾将迎来发展机遇,业务从试点转为常规和基金投顾牌照扩容均指日可待。
招商资管年内首家获批公募基金牌照
历时多日的等待,招商证券旗下全资子公司招商资管正式获批公募基金业务资格。
***发布公告,核准招商资管公开募集证券投资基金管理业务资格,可开展公开募集证券投资基金管理业务。
招商资管是年内首家获批公募基金牌照的券商资管,也是第13家获批该资质的券商资管。
据记者统计,截至目前,共有13家券商或券商资管子公司获批持有公募牌照,分别是东证资管、山西证券、国都证券、浙商资管、渤海汇金、高华证券、中银国际证券、财通资管、长江资管、华泰资管、中泰资管、国泰君安资管、招商资管。
值得注意的是,山西证券2021年5月获***批准,可设立山证资管从事证券资产管理、公开募集证券投资基金管理业务。实际上,山西证券本身就持有公募基金牌照,因此在成立山证资管时可同时开展这两项业务。
本月初,招商资管刚实现了“一把手”人事变更。招商证券原研究发展中心总经理张良勇正式出任招商资管董事长。
伴随着大资管时代的到来,证券公司纷纷向资管伸出橄榄枝,包括申请设立资管子公司、申请公募基金业务资质等等,包括中信证券、中金公司等“大鲶鱼”也纷纷加入。
截至7月28日,目前仍有4家券商资管在“排队”申请公募基金管理业务资质,包括广发资管、兴证资管、光大资管、安信资管。目前,这4家券商资管仍处于材料受理阶段。
“五一”节前的最后一个交易日,长城证券喜获***批文,核准设立资管子公司。长城证券是年内首家获批设立资管子公司的券商,为资管业务“如虎添翼”。据悉,长城证券持有长城基金47%股权、景顺长城基金49%股权。
伴随着长城证券的加入,全市场券商资管的队伍日益壮大,扩容至26家,分别是:东证资管、财通资管、广发资管、华泰资管、国泰君安资管、中泰资管、招商资管、海通资管、浙商资管、长江资管、德邦资管、***金汇、渤海汇金、东证融汇、光大资管、兴证资管、安信资管、天风资管、国盛资管、甬兴资管、山证资管、国金资管、申万宏源资管、万联资管、中信资管、长城资管。
国泰君安期货申请基金销售资格
同一天,***也公示了国泰君安期货申请公募基金销售资格,公司的《从事公募基金销售的机构注册》处于接收材料阶段。
根据中基协***信息,截至目前,全市场共有417家公募基金销售机构。从销售机构类型来看,主要包括商业银行、证券公司、三方销售机构、基金销售子公司、期货公司。
从渠道的代销能力来看,银行、券商、三方销售是公募基金的主力,这也体现在中基协每季度公布的公募基金保有量百强榜单中。虽然期货公司鲜少跻身百强榜,但业内目前已有29家期货公司获批了基金销售业务资格,而且获批时间较早。
这29家获批公募基金销售资格的期货公司包括:西部期货、中信建投期货、中国国际期货、兴证期货、中信期货、中州期货、海通期货、安粮期货、东海期货、广发期货、微商期货、物产中大期货、中投天琪期货、东证期货、申银万国期货、***期货、南华期货、永安期货、弘业期货、大有期货、华泰期货、华融融达期货、长江期货、中衍期货、和合期货、光大期货、新纪元期货、方正中期期货、宏源期货。
基金投顾业务迎发展机遇
申请公募基金牌照或基金销售牌照,是机构面对大资管时代来临的必然选择。但也需注意到,现在大资管业务已经“卷”到个人养老金销售和基金投顾。
尤其是***明确公募基金降费降佣的大背景下,传统的代销模式难以为继,财富管理和资管行业需要摸索出新的发展路径,比如基金投顾业务。
经过多年的试点发展,基金投资顾问业务运行平稳。截至2023年上半年末,60家试点机构中,已有56家机构进行展业。其中包括25家基金公司、29家券商和3家第三方销售机构。截至2023年一季度末,试点机构累计服务资产约为1464亿元。
今年6月,***就《公开募集证券投资基金投资顾问业务管理规定(征求意见稿)》公开征求意见,将推动基金投顾业务从试点转为常规,基金投顾牌照扩容有望。
平安证券分析师周畅认为,公募基金投顾业务将面临重大转型,一是地产投资降温,金融资产配比大幅提升;二是国内个人养老金新规的放开,将进一步促进基金投顾业务发展;三是公募基金费率改革,从海外经验来看,费率改革将压制代销业务的利润空间,倒逼财富管理机构从卖方代销向买方投顾转型。当前经济投顾业务呈现百花齐放状态。
根据中基协数据,截至目前,个人养老金基金销售机构共有45家机构,包括19家商业银行、19家券商、7家第三方代销机构。
周畅认为,基金投顾业务仍面临个人投资者财富管理成熟度不高、市场投顾品牌未形成、投资端策略灵活度和品类受限、顾问端服务模式单一、投顾团队缺口较大等问题,业务发展仍然任重道远。